 |
- Игра на росте/падении всего фондового рынка , а не изменении котировок отдельных акций.
- Возможность хеджирования (страхования) рисков по портфелям акций.
- Выгодная альтернатива операциям на спот-рынке по созданию портфеля из акций, ориентированного на структуру Индекса РТС:
- более низкие комиссионные издержки (в частности, отсутствие депозитарного сбора).
- бесплатное "плечо" (плата взимается только за открытие и закрытие позиции на срочном рынке, за поддержание открытой позиции сборы не взимаются).
- Повышение эффективности управления портфелями акций, не совпадающими по структуре с Индексом РТС.
- Возможность "короткой" продажи сразу целого портфеля акций, т.к. продажа и покупка фьючерса – симметричные и одинаково простые операции (в отличие от "продаж без покрытия" на рынке акций – short sale).
- Торговля волатильностью Индекса РТС.
- Создание синтетического фьючерса на индекс акций "второго эшелона".
- Построение различных арбитражных, спекулятивных и хеджерских стратегий с использованием фьючерсов и опционов на Индекс РТС, а также фьючерсов и опционов на отдельные акции российских эмитентов на Срочном рынке FORTS .
|
